Индикатор ATR - универсальный и крайне полезный инструмент

Рынок постоянно находится в движении, которое состоит из колебаний вверх и вниз. Даже в рамках небольшого диапазона, когда на старшем периоде всё выглядит горизонтально, всё равно можно выделить небольшие движения. Большинство стратегий торговли рассчитаны на то, чтобы брать трендовое движение, то есть пытаться проторговать главное направление. Этому учат всех новичков, объясняя, что в тренде вероятность получения прибыли гораздо выше, и это доказывает практика. Конечно, существует огромное количество скальперских методик, внутридневной торговли и просто работы на маленьких тайм фреймах, которые в большинстве своём рассчитаны на разворот и отбой от уровней. Но самые стабильные торговые системы, которые позволяют трейдеру одновременно получать прибыль и не сидеть круглые сутки у монитора, являются трендовыми, определить который иногда не так просто. Но для начала нужно понимать, что он в принципе есть и в этом помогает набор индикаторов волатильности. Одним из самых интересных можно назвать индикатор ATR, который был разработан для определения торговых диапазонов, то есть по сути волатильности рынка.

Индикатор ATR располагается под графиком и находится в отдельном окошке. Справа есть числовая шкала, которая показывает значение индикатора, также текущее значение можно посмотреть рядом с названием в левой верхней части окошка

Общее описание ATR

Для того, чтобы добавить индикатор на график, нам не придётся искать, где его скачать. ATR разработан ещё в прошлом веке, так что успел стать классикой индикаторного анализа и его по умолчанию добавляют в стандартный список индикаторов. Формально он относится к осцилляторам, поэтому ищем его именно в этой категории. Но по сути это индикатор волатильности, его название Average True Range как бы говорит само за себя. После добавления индикатор, как и другие осцилляторы, появится в отдельном окошке под графиком. Он представлен обычной линией, показывающей определённое значение. Для начала нужно рассмотреть само формирование значения. Итак, поскольку индикатор ATR оценивает реальный диапазон, то выбирается наибольшее из следующих возможных значений:

1. Разность между экстремумами бара в данный момент времени.
2. Разность между максимумом бара и уровнем Close предыдущего.
3. Разность между минимумом текущего и Close предыдущего.

В большинстве случаев, понятное дело, максимальным значением будет первое. Это объясняется тем, что на рынке форекс гэпы между свечами появляются относительно редко, при этом практически все свечи имеют как нижнюю, так и верхнюю тень. Соответственно, этот диапазон будет больше, чем от экстремума до точки закрытия. Эти значения складываются в определённую последовательность, которая представляется в виде скользящей средней. Сделано это для того, чтобы сгладить колебания значений, это позволяет получать более актуальную информацию о диапазонах. Индикатор ATR может принимать положительные значения, начиная от 0. А вот далее он ничем не ограничен, то есть шкала значений ограничена только снизу. Сглаживание необходимо для того, чтобы линия индикатора двигалась плавно. Бывают дни, когда выходят очень важные новости и в такие моменты дневная свеча может составить, например, 300-400 пунктов. Это вовсе не означает, что дальше будет так же. Поэтому через усреднение мы получаем реакцию ATR более медленной, чем если бы линия строилась исключительно по самим значениям индикатора.

Далее возникает вопрос относительно того, сколько этих самых диапазонов будет рассчитываться для получения итогового значения. В окошке настроек, которое появляется перед нами после добавления индикатора ATR, можно указать его основной параметр – период. Он и будет определять, сколько алгоритм возьмёт баров, начиная от текущего и в обратном порядке. Например, по умолчанию используется значение 14, это означает, что в расчёт пойдёт последние 14 значений ATR для свечей нашего тайм фрейма. Соответственно, меняя эти значения, получаем следующее:

1. Понижение количества свечей, то есть уменьшение периода. Это приводит к тому, что индикатор будет брать в расчёт меньшее количество значений, а это даст линии возможность двигаться быстрее. Один бар с большим диапазоном даст большее изменение значения линии. В общем, будет то же, что и со множеством осцилляторов при уменьшении периода – линия будет чаще менять своё направление и генерировать сигналы, но их качество не будет очень высоким.
2. Повышение количества свечей, используемых для анализа. В этом случае индикатор ATR будет двигаться с меньшей скоростью, один бар с большим диапазоном вызовет куда более умеренную реакцию по сравнению с малым периодом. Соответственно, фильтруются краткосрочные периоды повышения волатильности, это можно использовать для торговли в среднесрочной и долгосрочной перспективах.

Индикатор ATR с периодом 50. Линия стала медленной, на изменения волатильности реагирует не так быстро, как в случае использования стандартных параметров

Обычно трейдеры не меняют стандартное значение ATR, но при этом нередко встречается и показатель 20. Так что лучше ориентироваться авторское значение, а в случае необходимости менять в соответствии с тем, что указано в описании торговой стратегии. Как правило, это значения, которые максимально хорошо показывают себя на том или ином тайм фрейме, ведь во времена создания ATR торговали на дневном графике, а то и недельном. В общем, ориентируемся по обстоятельствам, но в приоритете стандартное значение. Ещё один важный фактор – в большинстве систем индикатор ATR обычно подразумевается, как вспомогательный инструмент для расчётов на старших периодах и не так часто его можно встретить на младших. Например, индикатор на пятиминутном фрейме будет практически бесполезным.

Применение ATR в торговле

Теперь перейдём к тому, как же нам использовать индикатор ATR в самой торговле. Как уже было сказано, это в большей степени вспомогательный инструмент, который носит чисто информативный характер. Есть две основные области его применения, они обусловлены теми данными, которые он даёт. Рассмотрим каждую из них:

1. Значение ATR используется для того, чтобы подобрать оптимальный стоп приказ. Это действительно очень интересный подход. Например, именно таким образом определяется ограничение на убытки в рамках одной из самых популярных классических стратегий – Стратегии черепах. Значение, которое показывает индикатор ATR в данный момент времени, мы умножаем на 2 и получаем размер стопа в пунктах, который откладывается от уровня входа. Почему именно так? Дело в том, что рыночные колебания обычно происходят в рамках любого тайм фрейма, если их не видно – можно перейти на младшие и посмотреть, что там происходит. Чтобы не получить быстрый стоп, нужно подбирать безопасное значение, которое будет критерием отмены сценария продолжения тренда. Часто в рамках коррекции можно увидеть соотношение 162% от последнего движения. Поэтому, даже при максимально неудачном входе мы можем рассчитывать, что стоп не заденет, если он двукратно превышает показатель ATR.
2. Использование индикатора для определения состояния рынка. В торговле с одной стороны важно не упустить момент, когда начинается тренд, но вместе с этим важно и не зайти слишком рано, когда цена ещё консолидируется. В этой ситуации может помочь индикатор ATR, но необходима небольшая модернизация – на сам индикатор накладывается новая скользящая средняя, у которой показатель периода очень большой, например, 100. Эта линия будет очень медленно менять своё направление, а также часто будет пребывать в горизонтальном состоянии. Соответственно, когда ATR её пересекает снизу-вверх, мы можем рассчитывать на начало трендового движения. Когда линия индикатора изменит направление движения сверху вниз, мы можем рассматривать это как сигнал к замедлению тренда.

Типичный сигнал индикатора с использованием скользящей средней для самого ATR с периодом 150

Подводя итог, можно сказать, что индикатор ATR – универсальный и крайне полезный инструмент анализа, который может дать не только полезную информацию по состоянию рынка, но также и дать ориентиры для выставления стоп приказа. Именно грамотно определённый размер стопа часто является ключевым показателем в торговле, определяющим эффективность всей системы и дающим возможность для стабильного получения прибыли. ATR будет полезен как новичкам, так и более опытным трейдерам, как раз из-за своей универсальности. Тем не менее, не стоит рассчитывать на один лишь ATR, так как на рынке бывают периоды очень высокой волатильности и индикатор будет показывать высокие значения, но тренда по факту не будет. Так что его редко используют в отрыве от остальных индикаторов или иных методов анализа и прогнозирования поведения цены.